Brazilian Accounting Standards Research Articles

Evidence of fixed assets by Brazilian subnational governments

Objective: To analyze the evolution of the accounting treatment given to fixed assets by Brazilian public sector entities in the face of the process of convergence of Brazilian Accounting Standards to international standards.
 Methodology: Descriptive, qualitative and with the use of bibliographic and documentary survey through the examination of financial statements and explanatory notes of all states of the Brazilian region in the period between 2015 and 2019.
 Results: Were considered few satisfactory in relation to the items surveyed due to low adherence (55%) and non-adherence (33.33%) of the data analyzed to the standards examined, demonstrating that informational asymmetry persists to stakeholders, so harmful to public transparency and accountability. The lack of information regarding depreciation methods, fixed assets offered as collateral, contractual commitments in the acquisition of assets and indemnification of third parties for asset items were noted.
 Study Contributions: To know the main changes and gains in the convergence process, with the standardization of accounting procedures in relation to the standards examined those deals with fixed assets, as well as the results of the evolution of the evidence process and the main challenges in meeting this standard.

ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS: SUA INFLUÊNCIA PARA AS MICROS E PEQUENAS EMPRESAS

This study aims to portray the importance of the accounting statements analysis for micro and small businesses. For this, it will be used the Brazilian accounting standards and the Complementary Law 123/2006 that establishes the National Statute of the Micro and Small Business. The methodology used in the development of this monograph was the bibliographical, exploratory, documentary research in order to understand the relevance of the presentation and functionality of the accounting statements in the current Brazilian economic scenario. The interpretation of the pertinent legislations to the subject evidences the mandatory nature imposed by inspection bodies and, furthermore, it is possible to prove that they assist in the decision making process as they clarify the companies' economic and financial situation. Despite the fact that a large number of small businessmen do not have actual knowledge as to the applicability of financial statements, one concludes that managers and administrators must keep up to date and be increasingly informed as to the use of accounting statements according to each type of company so as to be able to take advantage of the benefits that the analysis of financial statements might offer.

O perfil dos contadores públicos e das instituições da Rede Federal de Ensino diante das NBC TSP à luz das estratégias de legitimidade de Suchman

The article aims to identify the correlation between the individual characteristics (gender, age and time in the accounting sector) and organizational (type of institution) characteristics of public accountants against the NBC TSP requirements, taking into account Suchman's legitimacy strategies. Therefore, the study applies correlation tests and correspondence analysis. The rationale is based on the Theory of Legitimacy and a review of the literature on Brazilian accounting standards applied to the public sector (NBC TSP). The sample includes public accountants from universities and federal institutes. Data were collected via a survey and analyzed using quantitative approaches (Spearman Correlation and Correspondence Analysis). The findings allow us to conclude that there are small differences and similarities in the perceptions of Suchman's legitimacy strategies used by public accountants, depending on their individual and organizational characteristics. All three types are correlated. High perceptions of cognitive and moral legitimacy (accountants "looking out") tend to be closer together, along with average proximity to pragmatic legitimacy (society "looking" inward), in the intent of accountants to demonstrate the legitimacy of NBC TSC to the public. Survey results provide insights and contributions to organizational theory and practice.

INTELLIGIBILITY VS READABILITY: UNDERSTANDABILITY MEASURES OF FINANCIAL INFORMATION

Decision-making is influenced by information, which must be understood so it can be useful. However, measuring understandability is not a simple task. Previous studies use readability metrics as proxies for understandability, but readability is a shallow metric ignoring discourse and language components. This research analyzes the notes to the financial statements using intelligibility metrics, an alternative to readability measures. Our sample comprised 44 Brazilian firms that presented their Portuguese notes (native language) and English (non-native) from 2012 to 2015. Focusing on the notes of Financial Instruments and Provisions, we found that, for most indexes where firms had worse readability levels, they showed better intelligibility levels. It indicates that both metrics measure different things. Our results also indicated that language impacts these metrics and that firms did not improve their information quality after the guideline OCPC 07 from the Brazilian Accounting Standards Committee.

Public Sector Financial Statement Notes to Convergence with International Standards, Transparency, and Social Control

The financial statement notes contribute to public accounts' transparency and the instrumentalization of social control, although they are frequently absent from public sector financial statements. In this context, this study's objective was to present the structure of notes to public sector financial statements, nonexistent until then, in the Brazilian setting, which would contribute to the improvement of this context. The structure was developed according to the recommendations in the wording of the Brazilian Accounting Standards. The results of this work provide public accountants with a reference structure of notes to public sector financial statements, contributing to a greater understanding and transparency of accounting rendering by users of accounting information, control bodies, and society

Perception of the students of the course of accounting sciences and the specialization in skills and auditing about teaching and the labor market in auditing

Purpose: This study aims to identify Universidade Federal do Rio Grande do Sul (UFRGS) Accounting Sciences (Group 1) and Specialization in Skills and Auditing (Group 2) students’ perception regarding teaching and content of auditing for preparation and insertion into the job market.
 Methodology: Quantitative, descriptive and survey research through a questionary application (open and closed questions) to students of the two courses, seeking to identify the groups’ characteristics and their understanding concerning teaching and learning methods from the audit discipline for the labor market.
 Results: It was verified that the majority of the two groups are in the labor market and that auditors intend to remain in this work area. As for the pedagogical practices, in the two groups stood out: "Exhibition Classroom"; "Classroom Discussions"; "Resolutions of Exercises"; and "Case Studies". Group 1 pointed out the aspects that need to be deepened: "Brazilian Accounting Standards", "Audit Planning", and "Practices in fraud detection", and for Group 2 these aspects are: "Legislation Applicable to Accounting Audit", "Audit Planning" and "Audit Execution". In relation to the sufficiency perception of discipline content to perform the function, 37% of Group 1 and 46.7% of Group 2 believe that it is insufficient and they are concerned with the impact on the activities’ development in the labor market. Still, as a motivation to study auditing, students claim that such knowledge is indispensable for the profession good performance in order to master accounting practice content in regard to legislation and auditing standards.
 Contributions of the Study: The results help courses’ responsible to propose improvements for course development, for the course itself and, consequently, for accounting professional.

Percepção dos discentes do curso de Ciências Contábeis e da Especialização em Perícia e Auditoria acerca do ensino e do mercado de trabalho em Auditoria

Objetivo: O objetivo do estudo é identificar a percepção dos discentes do curso de Ciências Contábeis (Grupo 1) e da Especialização em Perícia e Auditoria (Grupo 2) da Universidade Federal do Rio Grande do Sul (UFRGS) acerca do ensino e do conteúdo de auditoria para a preparação e inserção no mercado de trabalho.
 Metodologia: Pesquisa quantitativa, descritiva e de levantamento por meio da aplicação de questionário (questões abertas e fechadas) aos alunos dos dois cursos, buscando identificar as características dos grupos e sua compreensão quanto aos métodos de ensino e aprendizagem da disciplina de auditoria para o mercado de trabalho.
 Resultados: Verificou-se que a maioria dos dois grupos se encontra no mercado de trabalho, e que os atuantes em auditoria pretendem permanecer na área. Quanto às práticas pedagógicas, nos dois grupos destacou-se: “Aula Expositiva”; “Discussões em Sala de Aula”; “Resoluções de Exercícios”; e “Estudos de Caso”. Já, os aspectos apontados que carecem de aprofundamento no Grupo 1 são: “Normas Brasileiras de Contabilidade”, “Planejamento da Auditoria”, e “Práticas na detecção de fraudes”, e no Grupo 2 foram: “Legislação Aplicável à Auditoria Contábil”, “Planejamento da Auditoria” e “Execução dos trabalhos de auditoria”. Em relação à percepção sobre a suficiência do conteúdo da disciplina para desempenho da função, 37% do Grupo 1 e 46,7% do Grupo 2 acreditam que é insuficiente e se preocupam com o impacto disso no desenvolvimento das atividades no mercado de trabalho. Ainda, como motivação para estudar auditoria, os discentes alegam que tal conhecimento é indispensável para o bom desempenho da profissão, a fim de ter domínio do conteúdo sobre a prática contábil em relação à legislação e normas de auditoria.
 Contribuições do Estudo: Os resultados auxiliam os responsáveis dos cursos a propor melhorias no desenvolvimento da disciplina, no curso e, consequentemente, do profissional contábil.

Construção de uma narrativa hegemônica sobre a adoção das IFRS no Brasil

Resumo A convergência das normas contábeis brasileiras às Normas Internacionais de Contabilidade (International Financial Reporting Standards - IFRS) foi impulsionada pela criação do Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC), em 2005, e pela Lei n. 11.638/2007. Entretanto, os aspectos políticos desse processo, tais como o papel da academia na legitimação das IFRS, têm sido pouco explorados. Assim, propomos neste artigo uma análise crítica do discurso, tendo como objeto o capítulo de livro “Convergência da contabilidade brasileira às Normas Internacionais de Contabilidade (IFRS): retrospectiva histórica e desafios para o futuro”, de autoria de Salotti, Carvalho e Murcia (2015), almejando identificar as principais estratégias discursivas empregadas para construir uma narrativa hegemônica sobre a adoção das IFRS no Brasil. No referencial teórico, discutimos os conceitos de ideologia e hegemonia, assim como os papéis dos intelectuais e da academia na construção e disseminação de narrativas ideológicas. Empiricamente, por meio da análise crítica do discurso, as propriedades formais do texto são descritas, apontando seus valores experienciais, expressivos e relacionais. Além disso, propomos uma interpretação do processo de produção e uma explicação das condições sociais de produção do texto. O silenciamento de vozes dissonantes, a omissão de agência e a representação da comunidade e das práticas contábeis brasileiras em condição de inferioridade técnica e cultural são identificados como principais estratégias discursivas empregadas no texto para reproduzir e ratificar discursos do campo profissional, valendo-se do capital simbólico possuído pelos autores em virtude da posição que ocupam no campo acadêmico para atribuir universalidade a entendimentos dos organismos normatizadores.

Percepção dos contadores públicos do Estado de Santa Catarina em relação às Normas Brasileiras de Contabilidade aplicadas ao setor público

O objetivo do estudo é analisar a relação entre a percepção dos contadores públicos sobre as Normas Brasileiras de Contabilidade Aplicadas ao Setor Público (NBC TSPs) e as características dos contadores e dos municípios do Estado de Santa Catarina. Para tanto, foi realizada uma pesquisa descritiva, de levantamento e quantitativa que compreendeu os 295 contadores públicos dos municípios do Estado de Santa Catarina. A amostra foi obtida por meio da aplicação de questionário aos contadores públicos, totalizando 46 respondentes. Na análise dos dados aplicou-se estatística descritiva, Correlação de Spearman e ANACOR. Os resultados apontam que a maioria dos municípios investigados iniciou o processo de adoção das NBC TSPs em 2014, sendo que o nível de escolaridade (GRAESC), a responsabilidade pela escrita contábil (RESP) e o número de entidades sob responsabilidade do contador (ESCRIT) apresentaram-se associadas com a percepção dos contadores públicos sobre as mudanças na adoção das NBC TSPs, as quais podem facilitar bem como criar resistências ao processo de adoção das novas normas.

Convergência contábil e rentabilidade de fundos de investimentos em ações

Os fundos de investimento têm se tornado uma opção acessível e com expressiva participação no mercado financeiro, até mesmo para pequenos investidores. A literatura aponta alguns fatores que afetam sua rentabilidade, geralmente relacionados à estrutura do fundo e ao portfólio escolhido pelos gestores. Além disso, as recentes alterações nos padrões contábeis brasileiros podem ter também afetado a rentabilidade dos fundos, a partir da postulada melhoria na qualidade da informação e consequente redução na assimetria informacional. Neste contexto, o objetivo do presente estudo foi analisar a relação entre a adoção das IFRS pelas empresas abertas e a rentabilidade dos fundos de ações brasileiros. Trata-se de uma pesquisa descritiva com abordagem quantitativa, realizada por meio de uma pesquisa documental. Utilizou-se uma amostra de fundos de investimento em ações do tipo Sustentabilidade/Governança e de 27 empresas de capital aberto, das quais 9 realizaram a adoção voluntária ao padrão contábil internacional no ano de 2008. O período analisado foi de Janeiro de 2007 a Setembro de 2013. Os resultados da pesquisa não se mostraram alinhados às hipóteses iniciais, pois houve maior correlação da rentabilidade dos fundos com a rentabilidade das ações das empresas antes da adoção obrigatória, ou seja, quando elas não adotavam as normas IFRS.

ADEQUAÇÃO DE EMPRESAS DO MERCADO DE CAPITAIS AO CPC 28 (PROPRIEDADES PARA INVESTIMENTO)

The convergence of Brazilian accounting standards with international accounting standards generated a series of studies directed to analysis, interpretation, verification and identification of items such: meeting standards, its cost/benefit, among other possibilities. We sought in this work to check whether the information disclosed by the publicly traded Brazilian companies on non-current assets section – Investment Property fully meet the recommended requirements in CPC 28, aiming the compliance of the information brought to market with the accounting standards used. The methodology adopted was based on the literature, by proposing a descriptive analysis with a qualitative approach of the different positions on the proposed goal. We emphasize in the analysis of data that companies which measure their assets at fair value had a higher volume of disclosure of information regarding the ones which opted for the cost. We also observed that there was a general evolution in the period analyzed about disclosures, however, due to lack of an effective standard of disclosure of the items required by the standard may be occurring comparability issues as well as difficulties in interpretation, resulting in gaps that can generate the omission of important information. Keywords: Investment property; mensuration; disclosed accounting informations.

A Utilização do Shadow e do Silent Reports Como Instrumentos de Evidenciação das Informações Socioambientais: O Caso da Usina Hidrelétrica de Belo Monte

The Shadow Report and the Silent Report are two suggested tools to improve the environmental information. This research aims to analyze the shadow and silent reports disclosed by the Norte Energia corporation about the construction of the Belo Monte hydroelectric plant in Volta Grande do Xingu. In this study, qualitative and descriptive characteristics were collected and analysed. The following data were analysed for the construction of Shadow and Silent Reports: the treatment of environmental contingencies; the mitigation of environmental impact - the impact on Volta Grande do Xingu’s icthyofauna (fish); population growth in the region of Altamira. We found that the Brazilian accounting standards have been followed by Norte Energia. There is a trial basis about the mitigation projects of environmental impact on fish on the region. We also identified a significant divergence between the Shadow and Silent Report findings with relation to population growth in the region of Altamira.

Conservadorismo contábil e a adoção das IFRS: evidências em empresas brasileiras familiares e não familiares

O presente estudo tem como objetivo verificar a influência da convergência das normas brasileiras de contabilidade às normas contábeis internacionais no conservadorismo contábil de empresas brasileiras familiares e não familiares. Pesquisa descritiva, com abordagem quantitativa e apoiada em pesquisadocumental foi desenvolvida para tal. Para medir o conservadorismo condicional foi utilizado o modelo de Ball e Shivakumar (2005). A amostra compreendeu 315 empresas no período de 2003 a 2012, dividida em familiares e não familiares. Entre as técnicas estatísticas utilizadas na análise dos dados destacam-se a análise de dados em painel, teste LM de Breusch-Pagan, teste VIF, correção de White e teste de Durbin-Watson. Os resultados empíricos do estudo rejeitaram a hipótese de que a convergência das normas brasileiras de contabilidade às normas contábeis internacionais influenciou o nível de conservadorismo contábil de empresas brasileiras, o que foi observado tanto na amostra total quanto na subamostra de empresas não familiares. Somente para empresas familiares tal confirmação estatística foi possível. Assim, conclui-se que há evidencias de que a adoção das IFRS resultou em uma elevação do nível de conservadorismo contábil verificado nos relatórios de empresas brasileiras de controle familiar.

SISTEMAS DE INFORMAÇÕES DE CUSTOS NO SETOR PÚBLICO NO BRASIL: UMA ANÁLISE DA PERCEPÇÃO DOS USUÁRIOS SOB O ENFOQUE DA GESTÃO GOVERNAMENTAL

Entre as Normas Brasileiras de Contabilidade Aplicadas ao Setor Público encontra-se a NBC T 16.11, que trata da implantação e utilização do Sistema de Informações de Custos no Setor Público (SICSP). Logo, discute-se: Qual a percepção dos usuários sobre a importância do SICSP para os instrumentos de gestão e ações gerenciais? Tendo como objetivo, investigar a percepção dos responsáveis pela implantação e utilização do SICSP, utilizando-se de uma metodologia de pesquisa exploratória e explicativa, por meio de dados bibliográficos, documentais e de campo, onde como resultado constatou-se que o SICSP contribui significativamente tanto para os instrumentos de gestão e planejamento quanto para as ações gerenciais, entre outras constatações adjacentes.

ANÁLISE DA ADEQUAÇÃO DOS MUNICÍPIOS ÀS NORMAS BRASILEIRAS DE CONTABILIDADE APLICADAS AO SETOR PÚBLICO

As Normas Brasileiras de Contabilidade Aplicadas ao Setor Público – NBC TSP constituem o novo modelo de gestão de recursos públicos, reforçando dispositivos contidos na Lei n. 4.320/1.964 e na Lei Complementar n. 101/2.000. Para o setor público, principalmente para os pequenos municípios, a adoção do novo padrão constitui-se num grande desafio. Nesse contexto, o presente estudo teve por objetivo verificar e analisar o processo de adequação dos municípios da Região Centro-Serra do Estado do Rio Grande do Sul - RS às mudanças da contabilidade aplicada ao setor público. Para o levantamento dos dados empíricos junto às prefeituras da Região Centro Serra, utilizou-se a pesquisa de levantamento, visando identificar o nível de conhecimento dos profissionais, a aplicação das novas normas e as condições da estrutura organizacional. Os resultados apontaram que os profissionais da área contábil ainda possuem pouco conhecimento em relação à complexidade das mudanças e que a aplicação dos novos procedimentos ainda não está sendo realizada pelos municípios. A estrutura organizacional na grande parte dos municípios analisados, no que se refere aos sistemas informatizados e fluxo de informações, não está preparada para atender às exigências das novas normas, ficando evidenciada a carência de profissionais capacitados.

O impacto das normas brasileiras de contabilidade aplicadas ao setor público: cenário atual e perspectivas na Administração Pública Federal

presente trabalho tem por objetivo oferecer um breve diagnóstico do impacto das Normas Brasileiras de Contabilidade Aplicadas ao Setor Público (NBCASP), no cenário atual e as perspectivas que as mesmas poderão trazer no norteamento das atividades contábeis que são executadas na Administração Pública Federal. Outro aspecto a ser abordado está intimamente relacionado ao Sistema Gerencial de Custos do Exército Brasileiro (SISCUSTOS), fruto da NBC T 16.5 – Registro Contábil, fato que coloca a Força Terrestre na vanguarda dos órgãos públicos na utilização de tal sistema para fins de controle gerencial e a sua integração com o Sistema Integrado de Administração Financeira do Governo Federal (SIAFI) e outros sistemas da tecnologia da informação. Comenta-se também a estratégia de convergência das NBCASP às Normas e as Boas Práticas Internacionais (IPSAS). Finalmente, A pesquisa procura demonstrar também o impacto que as Normas Brasileiras de Contabilidade Aplicadas ao Setor Público vêm despertando atualmente junto a alguns órgãos públicos e, também a expectativa junto a classe contábil devido aos “frutos” a serem colhidos com a implantação destas normas juntos aos órgãos públicos.

English

The aim of the article is to identify canonical correlations among performance indicators calculated from a base of accounting statements prepared in accordance with United States Generally Accepted Accounting Principles (US GAAP), Brazilian accounting standards (BR GAAP) and International Financial Reporting Standards (IFRS). Descriptive research with a quantitative approach was carried out. A research sample of 50 companies was selected, including 17 Brazilian companies listed on the Bovespa’s Board of Corporate Governance and 33 English companies listed on the London Stock Exchange, all of which trade American Depositary Receipts on the New York Stock Exchange. The results demonstrate divergence between companies and indicators in relation to differences calculated in performance indicators as well as statistically significant canonical correlations in both groups researched. The performance indicators of Brazilian and English companies were not affected in any significant way, despite divergences between BR GAAP and US GAAP and between IFRS and US GAAP. However, stands out as the main limitation that no company listed on Bovespa was found in the lists of European stock exchanges, which was necessary in order to verify the differences in these companies’ indicators in the conversion of their accounting statements from BR GAAP to US GAAP and IFRS. This required the adoption of an alternative (i.e., canonical correlations). The main implication of this study is that the impact of IFRS adoption by Brazilian companies may be less than the expected, in terms of improvement of accounting quality and cost of adoption. The article advances research on a comparative study of the financial disclosures made according to Brazilian, American and international accounting standards, supported by an analysis of performance indicators calculated from accounting statements prepared from and based on these standards. Key words: Performance indicators, accounting statements, BR GAAP, US GAAP, IFRS, canonical correlations.

Impact of convergence to IFRS on the economic and financial performance of construction and transportation enterprises: a study conducted through data envelopment analysis

The objective of this study was to verify the impact of convergence Brazilian accounting standards international accounting systems performance assessment of the economic and financial sector companies listed on the construction and transportation BM&FBovespa. Was used the model of data envelopment analysis (DEA) to evaluate financial performance. The data refer to the re-release of 55 companies in the construction and transportation in 2009, using a set of 23 indicators. The DEA model used in the evaluation of the economic and financial performance was satisfactory and earned important results for the comparison between before and after IFRS. The results were significant in the comparison between the results in IFRS and BR GAAP, which indicates and effectives the relationship between the two performances of companies. Thus we conclude that the performance was not affected with the change of accounting standards in Brazil.

Conceito de custo de oportunidade aplicado à demonstração contábil do setor público

This paper aims to simulate an environment of decision-making, focusing on an evaluation of the application of the concept of opportunity cost in the construction of financial statements, specifically of the use of this concept in the Income Statement. The Agency Theory and Behavioral Finance have divergent views about the role of rationality in the process of decision-making, arguing that other aspects join rationality and are equally or more important than the latter to determine choices in the decision-making process. The environment proposed for the assessment of decision-making was created trying to eliminate other relevant variables that might aff ect that process. The construction of the research environment was inspired by the experiments conducted by Ariely in his book “Predictably Irrational”. The respondents of the survey were selected among the students of Federal University of Paraiba’s courses in Accounting, Business Administration and Economics of several semesters, thus avoiding a concentration of respondents who were at the beginning or the end of the course. When analyzing the results of the questionnaires, it becomes clear that the process of decision-making is affected by aspects such as the shape and position in which information is displayed. It is concluded that it is difficult to apply the opportunity cost as the basis for the construction of the Statement of Income, since it is impossible to meet the Brazilian Accounting Standards Applied to the Public Sector and especially NBC T 16.11, which deals with the cost system in the public sector, where it is claimed that the cost information should have comparability as one of its main att ributes. Keywords: opportunity cost, decision-making, public sector.

O regime de competência no setor público brasileiro: uma pesquisa empírica sobre a utilidade da informação contábil

O estudo buscou examinar a percepção dos usuários internos, externos e preparadores da informação contábil do setor público brasileiro sobre a alteração do regime de contabilização para o baseado na competência, quanto à capacidade de produção de potenciais benefícios informacionais para a tomada de decisões e de gestão das entidades públicas. Para tanto, foi conduzida uma pesquisa de campo a partir da metodologia proposta por Kober, Lee, e Ng (2010) em estudo exploratório, e os dados analisados com a utilização dos testes de Wilcoxon e Mann-Whitnney. Os resultados indicam que, na percepção dos respondentes, o regime de competência pode produzir benefícios informacionais para a tomada de decisão das entidades públicas, apontando que sua adoção não se fará apenas por exigência mandatória ou pressão de organismos internacionais. A análise das diferenças nos níveis de utilidade percebida pelos grupos sugere que as ações adotadas pelos gestores do processo de implementação das Normas Brasileiras de Contabilidade Aplicadas ao Setor Público (NBCASP), no que tange a divulgação e capacitação, podem estar surtindo efeito, quando os preparadores apresentam uma percepção em maior índice que os usuários internos e externos, do potencial gerador de informações para decisões do regime de competência. Adicionalmente, pode indicar a necessidade dos gestores do processo de implementação das NBCASP de focar sua atuação nos demais envolvidos (usuários internos e externos) de forma a preparar o ambiente para a incorporação deste novo paradigma.