Abstract

Extreme value theory is the most scientific approach to an inherently difficult problem - predicting the possibility that an extreme event will occur. Broadly speaking, there are two kinds of models for extreme values. The first group of models are models for a distribution of normalized maximum (minimum) of the sequence of independent identically distributed random variables. The second, more modern, group of models are the peaks-over-threshold (POT) models. These are models for all large observations which exceed a threshold. This paper is concentrated on the first type of model. Here, the maximum loss of a bank caused by different technological accidents and natural disasters is treated.

Highlights

  • Jana Kahounová*Teorie extrémních hodnot byla nejèastìji pou ívána pro modelování rozdìlení rùzných pøírodních jevù jako jsou deš ové srá ky, vìtrné poryvy, záplavy, zneèištìní vzduchu apod

  • This paper is concentrated on the first type of model

  • the maximum loss of a bank caused by different technological accidents

Read more

Summary

Jana Kahounová*

Teorie extrémních hodnot byla nejèastìji pou ívána pro modelování rozdìlení rùzných pøírodních jevù jako jsou deš ové srá ky, vìtrné poryvy, záplavy, zneèištìní vzduchu apod. Pøi analýze vlivu maximální tíhy snìhu na stavební konstrukce, pøi studiu únavy nebo pevnosti materiálu nás mù e zajímat rozdìlení výbìrového minima. Jako rozdìlení extrémních hodnot jsou obecnì uva ovány tøi systémy rozdìlení, které jsou popsány distribuèní funkcí F(x): Typ 1 – Gumbelovo rozdìlení. Tato rozdìlení jsou také nìkdy nazývána Fisherova – Tippettova rozdìlení extrémních hodnot Byla odvozena jako limitní rozdìlení nejvìtších (nebo nejmenších) hodnot náhodného výbìru o rozsahu n ® ¥. Nahradíme-li X ve vztazích (1) a (3) velièinou (– X), jedná se o rozdìlení výbìrového minima, tj.

Gumbelovo rozdìlení výbìrového maxima
Pak náhodná velièina
Odhad kvantilu asymptotického rozdìlení maximální ztráty
Full Text
Published version (Free)

Talk to us

Join us for a 30 min session where you can share your feedback and ask us any queries you have

Schedule a call